Никита Малов.

Основатель и управляющий партнёр
аналитической компании ДОВОДАналитика рынков · OSINT

Факты. Решения.
Развитие бизнеса.

Коэффициент выбытия собственного капитала: формула

Введите, сколько собственного капитала выбыло за период и сколько его было на начало, и калькулятор покажет коэффициент выбытия и то же отношение в процентах.

Результат

Коэффициент
0,05
То же отношение в процентах
5 %

Выбывший собственный капитал за период — 500 000 ₽, собственный капитал на начало периода — 10 000 000 ₽. На рубль знаменателя приходится 0,05 рубля числителя (5 %).

Сравните показатель с предыдущими периодами и разберите, какая часть расчёта изменилась.

Коэффициент выбытия сам по себе ничего не говорит: смотрите его вместе с коэффициентом поступления и с тем, из-за чего капитал уменьшился — из-за выплаты дивидендов, выкупа долей или убытка.

Формула коэффициента выбытия собственного капитала

Коэффициент выбытия собственного капитала = выбывший собственный капитал / собственный капитал на начало периода.

Числитель — всё, на что собственный капитал уменьшился за период: начисленные за период дивиденды, выкуп собственных долей или акций у участников и признанный убыток периода; выплату ранее начисленных дивидендов и покрытие убытка за счёт резервного капитала повторно не учитывают. Знаменатель — собственный капитал на начало периода, итог раздела III баланса, строка 1300.

Что входит в расчёт

Коэффициент выбытия
Коэффициент выбытия = Выбывший собственный капитал / Собственный капитал на начало периода
То же в процентах
Коэффициент выбытия × 100 %
Коэффициент поступления
Коэффициент поступления = Поступивший собственный капитал / Собственный капитал на конец периода

Коэффициент выбытия считают от капитала на начало периода, коэффициент поступления — от капитала на конец периода: так принято в коэффициентном анализе, и каждый коэффициент отражает долю своей величины. Базы у них разные, поэтому сравнивать коэффициенты между собой нужно с оговоркой. Если считать оба от одной базы, знаменатели совпадут, и сравнение будет корректным.

Как читать результат

Коэффициент 0,05 значит, что за период выбыло 5 % собственного капитала от того, что было на начало. Чем он выше, тем большую часть капитала бизнес вернул участникам или потерял.

У растущей компании с прибылью коэффициент выбытия обычно ниже коэффициента поступления: капитал прибавляется быстрее, чем уходит. Обратное соотношение — повод разобраться, за счёт чего живёт бизнес: если капитал тает из-за убытков, дивиденды выплачивать не из чего, а если из-за крупных выплат участникам, стоит проверить, хватает ли оборотных средств.

Частые вопросы

Что такое собственный капитал в балансе?

Это итог раздела III баланса, строка 1300: уставный капитал, добавочный капитал, резервный капитал, нераспределённая прибыль и прочие составляющие. Именно эту строку берут в знаменатель коэффициента выбытия.

Выплата дивидендов — это выбытие собственного капитала?

Собственный капитал уменьшается при начислении дивидендов. Их последующая выплата погашает задолженность и повторно в числитель не входит. Туда же идёт выкуп долей или акций у участников и списание непокрытого убытка.

За какой период считать коэффициент?

За тот же период, за который вы сравниваете показатели: обычно за год или за квартал. Главное — брать выбытие и остаток на начало за один и тот же промежуток, иначе коэффициент несопоставим с прошлыми периодами.

Чем коэффициент выбытия отличается от коэффициента поступления?

Коэффициент выбытия показывает, какая доля капитала ушла, коэффициент поступления — какая пришла. Считать их нужно вместе: один коэффициент без другого не отвечает на вопрос, растёт капитал или сокращается.

Коэффициент посчитан, а что с ним делать — непонятно

Собрать картину бизнеса на одном экране

Отдельный коэффициент мало что решает: собственному капиталу нужно смотреть в связке с выручкой, долгами, деньгами на счёте и маржой. Я собираю главные цифры бизнеса на одном экране и настраиваю, чтобы они обновлялись сами.

Вы получаете панель на телефоне и компьютере и сообщение, когда цифра уходит за пределы, которые вы задали.

Читать об услуге «Панель собственника»

Другие калькуляторы