Никита Малов.

Основатель и управляющий партнёр
аналитической компании ДОВОДАналитика рынков · OSINT

Факты. Решения.
Развитие бизнеса.

Коэффициент быстрой ликвидности: формула по балансу по строкам баланса

Введите строки баланса — калькулятор посчитает быструю, текущую и абсолютную ликвидность. Сразу видно, какие строки входят в быстрые активы, что вычитается из оборотных активов и что не возвращают деньгами.

Нет запасов — поставьте 0.

Их не возвращают деньгами, поэтому из обязательств они вычитаются.

Вместе с деньгами — для абсолютной ликвидности.

Результат

Срочная ликвидность
0,93
Текущая ликвидность
1,49
Абсолютная ликвидность
0,22
Быстрые активы
9 100 000 ₽

Срочная ликвидность — оборотные активы без запасов и НДС: строка 1200 минус 1210 и 1220, к краткосрочным обязательствам. Быстрые активы — 9 100 000 ₽.

На рубль краткосрочных обязательств приходится 0,93 ₽ быстрых активов. Для покрытия обязательств недостаёт 700 000 ₽ быстрых активов.

Краткосрочные долги к расчёту — 9 800 000 ₽, и на каждый их рубль приходится 1,49 ₽ оборотных активов: после расчёта со всеми кредиторами в обороте останется 4 800 000 ₽.

Деньгами и финансовыми вложениями 2 200 000 ₽ компания гасит сразу 0,22 ₽ с каждого рубля краткосрочных долгов.

Ликвидность считают по балансу на дату: он показывает остатки, а не сроки. Дебиторка с оплатой через полгода в числителе стоит наравне с деньгами, поэтому коэффициент — ориентир, а не гарантия, что долги закроют вовремя.

Формула быстрой ликвидности по балансу

Быстрая ликвидность показывает, закроет ли компания краткосрочные долги, если продавать запасы не придётся. Считают по строкам баланса: из итога раздела II (строка 1200) вычитают запасы (строка 1210) и НДС по приобретённым ценностям (строка 1220), результат делят на краткосрочные обязательства (строка 1500).

Строку 1220 вычитают по той же причине, что и запасы: это не деньги, а налог, который примут к вычету. Некоторые считают быструю ликвидность как строки 1230 + 1240 + 1250 к строке 1500: тогда в числителе только дебиторка, вложения и деньги. Разница между способами — прочие оборотные активы (строка 1260): в первом они в числителе, во втором нет.

Наиболее ликвидные активы: формула по балансу

Самые ликвидные активы — те, что превращаются в деньги быстрее всего. В балансе это денежные средства (строка 1250) и финансовые вложения (строка 1240). В группировке по степени ликвидности их обозначают А1.

Из этих двух строк считают абсолютную ликвидность: (строка 1240 + строка 1250) / строка 1500. Она отвечает на самый жёсткий вопрос: какую часть краткосрочных долгов компания погасит прямо сейчас, не дожидаясь оплаты от покупателей.

А1, А2, А3, А4: ликвидность баланса по строкам

В анализе ликвидности баланса активы делят на четыре группы по скорости превращения в деньги, а пассивы — на четыре по срочности. Строки такие.

А1 — наиболее ликвидные: строка 1250 деньги и строка 1240 финансовые вложения. А2 — быстрореализуемые: строка 1230 дебиторская задолженность и прочие оборотные активы (строка 1260). А3 — медленнореализуемые: строка 1210 запасы, строка 1220 НДС и строка 1170 финансовые вложения внеоборотные. А4 — труднореализуемые: строка 1100 внеоборотные активы без строки 1170.

Пассивы: П1 — кредиторская задолженность (строка 1520), П2 — краткосрочные займы и прочие краткосрочные обязательства (строки 1510 и 1550), П3 — долгосрочные обязательства (строка 1400), П4 — капитал (строка 1300) вместе с доходами будущих периодов (строка 1530).

Баланс считают ликвидным, когда А1 не меньше П1, А2 не меньше П2, А3 не меньше П3 и А4 не больше П4. Второе условие по быстрой ликвидности — А1 + А2 не меньше П1 + П2: деньги и дебиторка покрывают срочные долги.

Формулы по строкам баланса

Быстрая (срочная) ликвидность
(строка 1200 − строка 1210 − строка 1220) / строка 1500
То же через группы активов
(А1 + А2) / (П1 + П2)
Абсолютная ликвидность
(строка 1240 + строка 1250) / строка 1500
Текущая ликвидность
строка 1200 / строка 1500
Собственные оборотные средства
строка 1300 + строка 1400 − строка 1100
Быстрые активы в рублях
строка 1200 − строка 1210 − строка 1220

Знаменатель на всей странице — строка 1500, весь итог раздела V. Доходы будущих периодов (строка 1530) из него не вычитают. Их исключение — отдельный вариант методики аналитика: он меняет результат и мешает сравнивать ваш коэффициент с чужими расчётами. Если считаете по группам, П1 и П2 берут целиком, со строкой 1530 в составе.

Три примера по балансу

Оптовая компания с большим запасом

Оборотные активы — 24 000 000 ₽, из них запасы 13 000 000 ₽. Остальное — дебиторка, вложения и деньги: быстрые активы 10 400 000 ₽.

Краткосрочные долги — 11 000 000 ₽, и на рубль долга приходится 0,95 ₽ быстрых активов. Деньгами и вложениями 2 500 000 ₽ сразу гасится 0,23 ₽ с рубля долга.

Посчитать с этими числами

Услуги: запасов почти нет

У сервисной компании почти всё в дебиторке и деньгах: быстрые активы — 5 850 000 ₽ при краткосрочных долгах 4 200 000 ₽.

Срочная ликвидность — 1,39: запасы продавать не нужно, долги закрываются расчётами с клиентами. Текущая ликвидность — 1,43.

Посчитать с этими числами

Завод: долги больше оборотных активов

Оборотные активы — 9 000 000 ₽, а краткосрочные долги — 12 500 000 ₽: вся строка 1500 целиком.

Даже все оборотные активы не покрывают долги: недостаёт 3 500 000 ₽. Быстрых активов — 3 600 000 ₽, на рубль долга 0,29 ₽.

Посчитать с этими числами

Частые вопросы

Как посчитать коэффициент быстрой ликвидности по балансу?

Из строки 1200 вычтите строки 1210 и 1220, результат разделите на строку 1500.

Какие активы называют наиболее ликвидными?

Деньги на счетах и в кассе (строка 1250) и краткосрочные финансовые вложения (строка 1240). В группировке по ликвидности это А1.

Вычитают ли доходы будущих периодов из краткосрочных обязательств?

По обычной практике нет: в знаменателе стоит весь итог раздела V, строка 1500, вместе со строкой 1530. Исключение доходов будущих периодов — вариант методики, а не установленное правило. Он завышает коэффициент и мешает сравнивать результат с чужими расчётами, поэтому если его применяете, говорите об этом прямо.

Чем быстрая ликвидность отличается от текущей?

Текущая — это все оборотные активы к краткосрочным долгам (строка 1200 / строка 1500). Быстрая не учитывает запасы и НДС: их нельзя быстро превратить в деньги без потери цены. Поэтому быстрая всегда не выше текущей, а разрыв показывает, какая доля долгов держится на запасах.

Какое значение коэффициента считается нормальным?

Общепринятый ориентир — около 1: быстрых активов хватает на все краткосрочные долги. Но норматива в законе нет: у одних отраслей дебиторку собирают за неделю, у других за квартал. Смотрите коэффициент в динамике по своему балансу и сравнивайте с прямыми конкурентами, а не с учебником.

Как связаны ликвидность и собственные оборотные средства?

Собственные оборотные средства — капитал плюс долгосрочные обязательства минус внеоборотные активы (строки 1300 + 1400 − 1100). Если они отрицательные, оборотные активы собраны из коротких долгов, и ликвидность падает. Считать удобно в калькуляторе финансовой устойчивости.

Почему ликвидность по балансу может обманывать?

Баланс — снимок остатков на дату. В дебиторке может сидеть долг, который не заплатят, в запасах — товар, который не продаётся. Кроме того, деньги на счёте могут быть заняты под ближайшую оплату поставщикам. Поэтому ликвидность смотрят вместе с оборачиваемостью дебиторки и денежным потоком.

Коэффициент посчитан, а картина по деньгам всё равно размыта

Видеть деньги, долги и маржу каждый день на одном экране

Баланс на конец квартала не отвечает на вопрос, что с деньгами сегодня. Я собираю главные цифры бизнеса — выручку, заявки, деньги, маржу и долги — в одну панель и настраиваю обновление каждый день.

Вы видите бизнес за пять минут и получаете сообщение, когда цифра уходит за пределы, которые вы задали.

Читать об услуге «Панель собственника»

По этой теме

Другие калькуляторы