Доля прибыли корпорации, которую получает акционер
Коротко
Доля прибыли корпорации, которую получает акционер, — это дивиденд. Компания зарабатывает прибыль, часть оставляет на развитие, а часть решением собственников распределяет между акционерами или участниками. Каждый получает сумму пропорционально своей доле в капитале.
Как прибыль доходит до акционера
Прибыль компании после налога на прибыль остаётся в её распоряжении. Собственники решают, какую часть направить на дивиденды, а какую оставить в бизнесе. Решение принимает общее собрание акционеров в акционерном обществе или общее собрание участников в обществе с ограниченной ответственностью.
Дивиденд на одну акцию считают так: сумму, направленную на выплату, делят на число акций, по которым положены дивиденды. Акционер получает произведение этой суммы на количество своих акций. В ООО дивиденд участника — распределённая прибыль, умноженная на его долю в уставном капитале.
Выплата идёт из чистой прибыли — той, что осталась после налога на прибыль. Поэтому дивиденд не уменьшает налог на прибыль компании: прибыль уже обложена до распределения.
Когда дивиденды объявляют и платят
В акционерном обществе сначала совет директоров рекомендует размер дивидендов, а общее собрание акционеров принимает решение об их выплате. Решение определяет размер, форму, порядок и срок выплаты, а также дату, на которую определяют получателей.
Срок выплаты в акционерном обществе считают от даты определения получателей: номинальному держателю и управляющему — профессиональному участнику рынка ценных бумаг деньги перечисляют не более чем за 10 рабочих дней, остальным акционерам — не более чем за 25 рабочих дней (пункт 6 статьи 42 Федерального закона от 26.12.1995 № 208-ФЗ).
В ООО порядок и срок выплаты задаёт устав или решение общего собрания. Если срок не установлен, действует правило закона об ООО: выплата не позднее 60 дней с даты принятия решения о распределении прибыли.
Дивиденды за год обычно объявляют весной, после утверждения годовой отчётности. Закон допускает и промежуточные дивиденды — по итогам квартала, полугодия или девяти месяцев.
Сколько получает акционер после налога
С дивидендов платят налог на доходы физических лиц. Для резидента действует ставка 13 % с суммы до 2,4 млн ₽ за год, а с превышения — 312 000 ₽ плюс 15 % (пункт 1.1 статьи 224 Налогового кодекса). Базу по дивидендам считают отдельно от зарплаты и других доходов: с ними она не складывается.
Российская организация, которая получает дивиденды, платит с них налог на прибыль по ставке 13 % в федеральный бюджет. Ставка 0 % действует, когда она непрерывно не меньше 365 календарных дней владеет долей не менее 50 % в компании, выплачивающей дивиденды, на дату решения о выплате (пункты 3 и 6 статьи 284 Налогового кодекса).
Удержать налог и перечислить его в бюджет обязана компания, которая платит дивиденды. Акционер получает сумму уже за вычетом налога.
Когда прибыль распределить нельзя
- Уставный капитал оплачен не полностью — распределяют прибыль только после полной оплаты.
- На дату решения компания отвечает признакам банкротства или они появятся из-за выплаты.
- Чистые активы меньше суммы уставного капитала и резервного фонда либо станут меньше в результате распределения. В АО дополнительно учитывают превышение установленной уставом ликвидационной стоимости размещённых привилегированных акций над их номинальной стоимостью. Ограничения проверяют и на дату выплаты.
- В АО нельзя принять решение о выплате дивидендов по обыкновенным акциям (и привилегированным с неопределённым размером), если не принято решение о выплате в полном размере дивидендов по всем типам привилегированных акций, размер которых определён уставом.
- Для ООО распределять прибыль нельзя до полной оплаты всего уставного капитала и до выплаты действительной стоимости доли (части доли) участнику.
Частые вопросы
Чем дивиденд отличается от зарплаты собственника?
Дивиденд — часть прибыли, которую получает владелец доли или акции, независимо от того, работает он в компании или нет. Зарплату платят за труд по трудовому договору, и она уменьшает прибыль компании. Дивиденд прибыль уже не уменьшает: её распределяют после налога на прибыль.
Можно ли платить дивиденды каждый месяц?
Закон привязывает решение к отчётным периодам: году, кварталу, полугодию, девяти месяцам. Промежуточные дивиденды объявляют по итогам этих периодов, а не по итогам каждого месяца.
Что будет, если выплатить дивиденды при недостатке чистых активов?
Такое решение нарушает ограничения закона об акционерных обществах и законе об ООО. Компания и её акционеры несут последствия, предусмотренные этими законами, а выплаченное может быть возвращено. Поэтому перед решением проверяют чистые активы и признаки банкротства.
Облагаются ли дивиденды страховыми взносами?
Нет. Дивиденды — доход собственника, а не выплата по трудовому договору, поэтому взносы с них не начисляют. Налог на доходы физлиц с дивидендов удерживает компания.
Как акционеру узнать размер будущего дивиденда?
По рекомендации совета директоров и решению общего собрания: там указана сумма на одну акцию. Умножьте её на количество своих акций — получите сумму до налога. После удержания налога на счёт придёт меньше.
Можно ли направить на дивиденды всю чистую прибыль?
Можно, если это позволяют чистые активы, уставный капитал и резервный фонд, а компания не отвечает признакам банкротства. Но тогда в бизнесе не останется прибыли на развитие и подушку безопасности.
Читать в журнале
Когда решаете, какую часть прибыли выводить
Чтобы видеть, сколько прибыли можно забрать без риска для бизнеса
Прибыль в отчёте и деньги на счёте — разные вещи. Если вывести на дивиденды всю прибыль, может не хватить на закупки, зарплаты и налоги, а чистые активы окажутся под уставным капиталом.
Я собираю финансовую модель бизнеса, в которой видно, сколько денег останется после выплат, налогов и вложений в рост, — и какую часть прибыли можно распределить без риска.